DeFi 的下一步是什么？专家深入探讨 2024 年趋势和 2025 年预测

今年DeFi的一些关键趋势包括Layer 2扩展解决方案的兴起、区块链与AI的整合，以及传统金融机构对DeFi的日益采用，专家告诉The Block。

“2024年，DeFi的主导趋势是与传统金融（TradFi）的日益整合，”Bitget Wallet的COO Alvin Kan表示。“TradFi机构正在利用DeFi工具，如自动流动性提供和智能合约。我们还看到现实世界资产的代币化，这为DeFi平台释放了流动性，并扩大了投资者的接触面。” 

Kan表示，传统金融参与者开始认识到DeFi的优势，如更高的收益率、透明度和效率，这有助于整个领域巩固其作为变革力量的角色。

Lido Finance的机构贡献者Kean Gilbert也告诉The Block，机构对加密货币的采用引领了今年DeFi的主要趋势。特别是，Gilbert表示，现货比特币和以太坊交易所交易基金的推出将传统机构引入DeFi，并扩大了DeFi的市场覆盖面。

“与此同时，它们引发了关于这些资金流入是否真正支持去中心化或风险集中权力的重要讨论——特别是在机构在便利性和以太坊核心价值观的弹性和中立性之间进行权衡时，”Gilbert还表示。

Layer 2的推出以解决以太坊的可扩展性问题是2024年另一个主要的DeFi趋势，Taiko Labs的联合创始人Brecht Devos表示。“这一趋势表明了对能够更快、更高效运行并扩展以支持大型DeFi生态系统和去中心化应用（dApps）的网络的明确需求，而不牺牲DeFi的关键特性——去中心化，”Devos告诉The Block。

随着以太坊面临高费用和拥堵，Solana获得了显著关注。Solana上的DEX交易量首次超过了以太坊。今年11月的第二周，Solana的DEX交易量比以太坊高出217%，根据The Block的数据仪表板。

尽管Solana的指标激增，加密社区的一些成员指出，该网络也受到大量机器人活动的困扰，这可能会削弱其去中心化。

“虽然Solana因其更快和更便宜的交易而受到更多关注，但在去中心化和安全性方面，它无法与以太坊匹敌，”Devos表示。“这些特质使以太坊成为真正无信任应用的基础。”

随着加密货币支持者唐纳德·特朗普再次当选美国总统，DeFi获得了更多动力，整个加密领域也伴随着更广泛的积极情绪。由于特朗普本人与其家族成员运营的DeFi项目有关，预计新的美国政府将通过放宽监管障碍来促进DeFi行业的发展。

11月的DeFi月收入飙升至2.06亿美元，比上个月的9600万美元增长了114%。

DeFi的乐观前景

专家告诉The Block，随着加密行业更明确规则的监管放松，预计DeFi将在即将到来的美国政府中蓬勃发展。

“[特朗普]对放松管制和促进经济增长的关注可能为DeFi的繁荣创造理想条件，”ETHDenver创始人John Paller表示。“话虽如此，我们需要保护创新的政策。”

“这将导致更多的费用切换实施（我们已经在Uniswap和Aave上看到了这一点）……还将为以股息形式向代币持有者分配协议收入提供合法途径，”Ashraf说，并补充说，这最终可能会将加密收益暴露给传统金融本土。

与此同时，NEAR联合创始人Illia Polosukhin预测，到2025年，整个Web3领域将因“意图”而发生重大范式转变。

“不仅扩展用户和应用开发者可以实现的目标，还使AI代理能够在Web2和Web3中采取行动和交易，”Polosukhin说。“这将改变我们与互联网的互动方式。”

随着2024年接近尾声，更多处于AI和加密交汇点的项目涌现。像ai16z和Truth Terminal这样的AI代理在社交媒体平台上获得了显著的关注，导致相关代币的上涨。12月初，FRAX稳定币开发商Frax Finance宣布正在开发一个AI技术栈，以推出完全自主和主权的代币化AI代理。