Introduzione ai tipi di ordini Futures

Panoramica

● I tipi di ordini consentono agli utenti di creare degli ordini che soddisfino i loro criteri di trading, specificando come e a quale prezzo verrà eseguito l’ordine.

● Comprendere i diversi tipi di ordini e il modo in cui possono essere utilizzati ti aiuterà a migliorare le tue performance di trading su Bitget.

Cos’è un ordine?

Detto in parole semplici, un ordine è un’istruzione per acquistare o vendere un asset sul mercato o su Bitget. Gli ordini sono generati dagli utenti che acquistano o vendono degli asset. Prima di esaminare i tipi di ordini, è necessario comprendere i concetti di “maker” e “taker” nel trading.

Il mercato delle criptovalute è composto da ordini maker e ordini taker. Gli ordini maker vengono inseriti nel registro degli ordini anziché essere eseguiti immediatamente. Maker e taker assumono ruoli diversi, ma entrambi sono necessari per eseguire le operazioni di trading e far funzionare il mercato.

Ad esempio, pensa di creare un ordine limite per vendere 1 BTC quando il prezzo raggiunge $60.000. Questi ordini creano (da qui “maker”, in inglese “colui che crea”) liquidità per il mercato, rendendo più facile per gli altri trader acquistare o vendere BTC immediatamente una volta che le condizioni sono soddisfatte. Le persone che acquistano o vendono istantaneamente sono chiamate taker. In altre parole, i taker completano gli ordini creati dai maker.

Gli exchange generalmente addebitano commissioni maker ridotte per incentivare questi ultimi a fornire liquidità. Su Bitget, gli utenti ordinari pagano lo 0,02% di commissioni maker Futures e lo 0,06% di commissioni taker Futures. Scopri di più sulle commissioni .

Tipi di ordini

Gli ordini mercato, gli ordini limite e gli ordini trigger (di attivazione) sono tipi di ordini comuni nelle operazioni di trading Spot e Futures. Nella Guida di Bitget per nuovi utenti: i termini chiave del trading di Futures abbiamo spiegato ciascuno di questi tipi di ordini.

1. Ordine mercato

Il tipo di ordine più semplice nel Trading di Futures di Bitget è l’ordine mercato. Come suggerisce il nome stesso, un ordine mercato viene eseguito immediatamente al prezzo di mercato attuale. Va ricordato che nei mercati volatili come quello delle criptovalute, l’ordine viene abbinato al miglior prezzo disponibile, che può differire dal prezzo al momento dell’esecuzione. Se l’ordine non viene eseguito del tutto o in parte, il sistema continua a inserire l’ordine successivo all’ultimo prezzo che ha maggiori probabilità di essere eseguito.

2. Ordine limite

L’ordine limite, invece, è leggermente diverso. Sebbene siano anch’essi impostati per essere eseguiti il prima possibile, gli ordini limite saranno eseguiti soltanto quando viene raggiunto il prezzo specificato o un prezzo migliore. Gli ordini limite vengono inseriti nel registro degli ordini a un prezzo limite specifico determinato dall’utente e saranno eseguiti soltanto quando il prezzo di mercato raggiunge il prezzo limite (o un prezzo migliore). Pertanto, gli ordini limite aiutano gli utenti ad acquistare a un prezzo inferiore o a vendere a un prezzo superiore rispetto al prezzo di mercato attuale. Diversamente da un ordine mercato, che viene eseguito immediatamente al prezzo di mercato attuale, un ordine limite viene inserito nel registro degli ordini e viene attivato soltanto quando il prezzo viene raggiunto.

Supponiamo che tu voglia acquistare dei Futures perpetui BTCUSDT e che il prezzo attuale sia di 66.000 USDT. Dopo aver inserito l’importo in USDT che desideri spendere per l’operazione di trading, un ordine mercato verrà eseguito immediatamente al miglior prezzo.

Se vuoi acquistare dei Futures perpetui BTCUSDT a un prezzo migliore, seleziona Limite (ordine limite) e inserisci il prezzo a cui desideri effettuare l’operazione di trading (ad esempio, 66.000 USDT). L’ordine sarà inserito nel registro degli ordini ed eseguito al prezzo più vicino a 66.000 USDT.

3. Ordine trigger (di attivazione)

Gli ordini trigger (di attivazione) vengono inseriti a una quantità e a un prezzo predefiniti quando il prezzo di mercato raggiunge il prezzo trigger (o prezzo di attivazione). I fondi non saranno congelati (bloccati) prima dell’attivazione dell’ordine. Si noti che l’ordine potrebbe non essere eseguito in quanto soggetto a un prezzo o a una leva predefiniti.

Ad esempio, quando il prezzo di mercato raggiunge la condizione di attivazione (ad esempio, 66.000 USDT), verrà inserito ed eseguito immediatamente un ordine mercato, oppure verrà inserito ed eseguito un ordine limite al raggiungimento di un prezzo predeterminato.

In generale, questi tre tipi di ordine sono adatti ai nuovi utenti meno esperti. È tuttavia consigliabile che tu conosca anche altri concetti relativi al trading di Futures , come il tipo di margine (USDT/altre monete), la modalità di margine (incrociato/isolato), il livello di leva e la direzione (long/short). Inoltre, dato che molti nuovi utenti non conoscono le funzioni dei prodotti Futures e spesso non tengono conto della leva e del margine, è particolarmente importante impostare degli ordini Take Profit e Stop Loss.

4. Ordine Take Profit/Stop Loss

Un ordine Take Profit (TP) chiude una posizione quando questa diventa redditizia, mentre un ordine Stop Loss (SL) limita le perdite sulla posizione attuale (in corso). Entrambi possono essere inseriti facilmente tramite la funzione TP/SL.

Bitget fornisce la funzione TP/SL che permette agli utenti di impostare in anticipo un prezzo TP/SL. Quando l’ultimo prezzo di mercato raggiunge il prezzo specificato, viene inserito un ordine al miglior prezzo disponibile. Gli utenti devono solo inserire il prezzo e l’importo del TP/SL per inserire gli ordini.

Gli ordini TP/SL possono essere utilizzati quando l’utente ha una posizione aperta, ma non è in grado di monitorare continuamente il mercato. In linea di principio, possono essere utilizzati in qualsiasi momento in base alle reali esigenze degli utenti.

Ad esempio, se apri una posizione long sui Futures BTCUSDT per $66.000, impostando un TP/SL basato sui valori mostrati sopra, significa che un ordine TP verrà attivato per prendere profitto quando il prezzo sale a $70.000, mentre un ordine SL verrà attivato per ridurre il rischio quando il prezzo scende a $60.000.

Se apri una posizione short sui Futures BTCUSDT per $66.000, impostando un TP/SL basato sui valori mostrati sopra, significa che un ordine SL verrà attivato per controllare il rischio quando il prezzo sale a $70.000, mentre un ordine TP verrà attivato per prendere profitto quando il prezzo scende a $60.000.

Se il mercato presenta una volatilità significativa, gli ordini TP/SL potrebbero non essere interamente o parzialmente eseguiti.

5. Ordine Post-only

Dopo aver compreso i tipi di ordini più comuni nel trading di Futures, possiamo ora esaminare alcuni dei tipi di ordini più avanzati. Gli ordini Post-only, ad esempio, sono ordini limite avanzati che impediscono l’abbinamento dei tuoi ordini con quelli già presenti nel registro degli ordini e che le tue commissioni di transazi one vengano addebitate al tasso del maker.

Gli ordini Post-only hanno due scopi principali:

1. garantire commissioni maker più basse;

2. evitare perdite causate da errori operativi.

Il primo scopo è facilmente comprensibile, in quanto le commissioni maker sono in genere più basse delle commissioni taker. Per spiegare il secondo scopo, diciamo che con il prezzo di attivazione (trigger) che abbiamo impostato potremmo finire per perdere più che con il miglior prezzo di mercato. Ad esempio, aggiungendo oppure omettendo involontariamente uno zero nell’ordine si possono subire perdite significative al momento dell’esecuzione. Se attivi la funzione Post-only, quando cercherai di acquistare criptovalute a un prezzo superiore al prezzo di mercato attuale, il sistema annullerà automaticamente l’ordine per evitare che l’acquisto sia effettuato a un prezzo “gonfiato” (eccessivo).

6. Ordine trailing stop

Gli ordini trailing stop sono ordini avanzati che consentono agli utenti di inserire un ordine predefinito a condizione che si verifichi un trail più ampio. Quando il prezzo di mercato/mark price (prezzo di riferimento) raggiunge il prezzo più alto/basso × (1 ± varianza di trail), l’ordine verrà inserito al miglior prezzo di mercato. Rispetto agli ordini TP/SL, gli ordini trailing stop sono più adatti per cogliere i punti di inflessione del mercato (in cui si manifesta un cambiamento), come le inversioni di prezzo nei mercati volatili, per chiudere le posizioni e ad arrestare le perdite quando le tendenze si invertono, o per passare da strategie di tendenza a strategie di oscillazione.

Il vantaggio degli ordini trailing stop risiede nella loro capacità di gestire i livelli di profitto e di replicare le strategie di trading. Con un trailing stop, il prezzo dello Stop Loss si adatta all’aumentare del profitto, consentendo di aumentare i guadagni potenziali, ma anche di chiudere tempestivamente e di bloccare i profitti quando il prezzo scende. Inoltre, gli ordini trailing stop sono facili da impostare, riducendo i costi associati al continuo monitoraggio del mercato e alla regolazione manuale degli ordini. Poiché gli ordini di trailing stop sono basati su regole, permettono di prevenire decisioni impulsive basate sui movimenti del mercato, rendendo la strategia di trading più replicabile.

Ad esempio, supponiamo che il prezzo di mercato attuale dei Futures perpetui BTCUSDT sia di $60.000. Ti aspetti che il prezzo continui a scendere, ma credi che possa verificarsi un rimbalzo una volta sceso a $50.000. In questo caso, puoi impostare il prezzo di attivazione (trigger) dell’ordine trailing stop a $50.000 e la varianza di trail al 2%. L’ordine trailing stop viene attivato quando BTC scende da $60.000 a $50.000.

Supponiamo che il prezzo di mercato attuale dei Futures perpetui BTCUSDT sia di $60.000 e che ti aspetti che continui a salire oltre i $68.000, per poi tornare verso il livello precedente (pullback). È consigliabile chiudere gli ordini long quando si verifica un pullback significativo. Pertanto, puoi impostare un ordine trailing stop a $68.000, con una varianza di trail dell’1%.

Se il prezzo sale a $67.000 e poi scende a $62.000 dollari, l’ordine non viene attivato perché il prezzo di attivazione (trigger) non è stato raggiunto, nonostante una varianza di trail superiore all’1%. Successivamente, il prezzo sale nuovamente a $68.000, raggiungendo il prezzo di attivazione (trigger), e il sistema inizia a monitorare la varianza di trail. Il prezzo scende quindi a $61.000, ovvero (68.000 - 61.000) ÷ 68.000 = 1,02%, ottenendo una varianza di trail dell’1% e attivando il trailing stop.

Conclusioni

Sia che si tratti di cogliere opportunità di mercato attraverso gli ordini mercato, di impostare prezzi precisi con gli ordini limite o di automatizzare i trading bot con gli ordini condizionali, una conoscenza completa di tutti i tipi di ordini aiuta gli utenti a orientarsi al meglio nel mercato e a prendere decisioni consapevoli in base ai loro obiettivi di trading. Approfondendo questi fondamenti, sarai in grado di adattare le tue strategie di trading alle tue preferenze e ai tuoi obiettivi personali e di diventare un trader che opera in maniera consapevole.